據説，孟婆生於西漢時代，自小研讀儒家書籍，長大後，開始唸誦佛經。她還在世時，從不回憶過去，也絕不想未來，只是一心一意地勸人不要殺生，要吃素。一直到她八十一歲，依然是處女之身。她只知道自己姓孟，於是人稱她為“孟婆老奶”。
後來，孟婆老奶入山修行，直到後漢。當時世人有知前世因者，往往泄露天機，因此，上天特命孟婆老奶為幽冥之神，併為她造築醧忘台。准予選拔鬼吏供使喚。鬼魂在各殿受過刑罰後，依序解送至下一殿，最後轉押至第十殿，交付給轉輪王。第十殿專司鬼魂投生之事，凡被解送到這裏來準備投生的鬼魂，都會先被押到由孟婆所掌管的醧忘台下灌飲迷湯，讓鬼魂們忘卻前生種種。孟婆湯又叫迷魂湯，用採自俗世的藥物，合成似酒非酒的湯，分為甘苦辛酸辣五味。
孟婆在陰間開有一家孟婆店，而她所住的地方就叫孟婆莊。
